海银系原“匹凸匹”营收大增 诉讼纠纷“余波荡漾”

本报实习记者蒋牧云记者张荣旺上海报道

曾起名P2P谐音“匹凸匹”的上市企业ST岩石（600696）于3月18日晚间发布了2018年年报。相关数据显示，公司实现营业收入11.01亿元，同比增长528.68%；归属于上市公司股东的净利润0.2亿元，同比增长6.57%。

详细来看，公司不同业务的营收规模由大到小分别为贸易10.21亿元、商业保理0.65亿元、融资租赁0.08亿元以及房屋租赁0.05亿元。其中贸易和商业保理的营收分别较2017年增加了583.4%和340.77%。

但从毛利率来看，营收规模最大的贸易业务毛利率仅有0.47%，其营业成本增长598.11%，更是高于营业收入的增长583.4%。而商业保理对净利润的贡献更大，毛利率高达63.75%。

与此同时，公司方面也提到，商业保理业务面临较大的竞争，作为新进入行业者，公司将逐步完善团队建设，坚持全面严格的风控制度，以合理的团队分配以及激励机制，积极拓展市场，提升市场占有率。

作为“海银系”公司，为了解决同业竞争的问题，ST岩石实际控制人韩啸、海银金控及海银金控控股的豫商集团做出承诺：豫商集团全资控股的上海银领商业保理有限公司在ST岩石开展保理业务时停止一切保理业务，将原从事保理业务的部分人员平移到上市公司。

同时ST岩石方面在发展战略中表示，公司2019年除了以融资租赁、商业保理业务为重点外，还将新增白酒销售业务。公司在2018年12月收购了一家白酒销售线上平台，并打算以此为切入点试水白酒销售行业。

预计诉讼支出1700万

值得注意的是，年报中还提及了2017年证监会作出的《行政处罚书》，其中认定公司违反了《证券法》第六十三条的有关规定，构成违法行为。

证监会作出处罚后，上百名投资者向ST岩石提起证券虚假陈述责任纠纷诉讼。公司因诉讼受到的影响至今仍未结束。其中已经判决的诉讼显示，上海金融法院认定原告的投资差额损失在扣除原告非理性投资原因、鲜言(公司原实控人)操纵市场行为、证券市场系统风险等合计80%比例后，应由公司承担原告投资差额损失20%的赔偿责任。

除了已经做出的赔偿外，目前尚有213名投资者起诉金额约8000万元。公司经委托专业机构对所有原告所提交的证据及其股票交易情况进行了逐个详细分析，并参考已经结束的相关诉讼预估，公司可能还将承担原告投资差额损失1600万元、诉讼费约100万元。

在2019年3月17日，经董事会已经批准确认了预计负债和营业外支出约1700万元。比较而言，这对2018年仅盈利了2000万元的ST岩石来说，仍然是笔不小的数目。

关于上述诉讼后续对公司形成的影响，ST岩石相关负责人向《中国经营报》记者表示，公司已计提了充分的损失，从目前看，后续不会给公司带来负面影响。

海银系布局广泛

在2017年4月之前，ST岩石的法人为鲜言，其曾收到了证监会开出的34.7亿元天价罚单。而在此之前，ST岩石的前身更是因涉嫌信息披露违法违规被证监会立案调查，受到证监会2次公开谴责、1次警告、1次罚款、1次行政监管，并多次收到上交所的问询函。

到了2017年4月，ST岩石的法人则变更为五牛基金的董事长韩啸。按目前的股权占比，海银系下的五牛基金以及其一致行动人持有公司股份占总股本比例约为34%，包括董事长在内的多位高管也均来自于五牛基金。

事实上，海银集团通过旗下的五牛基金、豫商集团、银领资本布局了多方面业务。海银集团官网显示，其业务框架包括财富管理、资产管理、保险、普惠金融、文化旅游五大板块。板块中又细分了基金销售、科技金融、私募股权投资、小贷业务等。

根据天眼查，由韩宏伟持股99%的海银金控全控控股包括小贷公司、资管公司在内的7家企业。此外，还直接持股海银财富管理85%股权、豫商集团70%股权。

记者注意到，海银系旗下还有一互联网金融平台海银会。根据天眼查，海银会的运营公司全称上海海银会金融信息服务有限公司，由海银财富管理全资控股。2017年时，有媒体曾报道平台有无视限额令、涉嫌关联交易、超额发标的三大违规行为。

记者发现其官网以及官微自2018年4月后就再无动态更新，通过官网进行注册也一直没有收到验证信息，无法成功注册。

对平台的运营状况，海银相关负责人向记者表示，目前互联网金融业务已根据监管要求完成业务结构的调整并通过监管机构的检查和验收，验收通知近期将会下发。

(编辑：何莎莎校对：颜京宁)