消费金融公司2019年报回看:保持稳健增长 经营分化明显
摘要 持续近两个月的年报披露季已落下帷幕,包括消费金融公司在内的众多非银行金融机构相继披露了2019年的经营情况,受到了市场各方的广泛关注。2019年是消费金融公司试点落地的第10年。目前,行业内持牌的消费金融公司发展到了25家,累计服务客户已超过1亿人次。消费金融公司2019年交出了怎样的“成绩单”?经
持续近两个月的年报披露季已落下帷幕,包括消费金融公司在内的众多非银行金融机构相继披露了2019年的经营情况,受到了市场各方的广泛关注。
2019年是消费金融公司试点落地的第10年。目前,行业内持牌的消费金融公司发展到了25家,累计服务客户已超过1亿人次。消费金融公司2019年交出了怎样的“成绩单”?经历了何种变化又面临着哪些挑战?
15家公司总资产保持正向增长
对专注于开展信贷业务的消费金融公司而言,资产规模、盈利水平是考量公司经营业绩两个较为直观的数据指标。
就消费金融行业近些年的发展趋势来看,虽然机构不再过度追求规模化扩张,但资产规模仍保持着稳步增长。
据《金融时报》记者统计,共有20家消费金融公司披露了资产情况,其中,捷信消费金融和招联消费金融形成了“断层”,截至2019年年末,捷信消费金融以1045.36亿元的总资产排名首位,同比增长5.51%,是业内唯一一家资产规模突破千亿元大关的消费金融公司。招联消费金融以926.97亿元资产总额紧随其后,同比增长24.01%。“第二梯队”的马上消费金融、兴业消费金融、中银消费金融、中邮消费金融的总资产均突破了300亿元,分别为548.15亿元、373.52亿元、329.02亿元和306.54亿元。
从资产的变动幅度看,成立约5年时间的盛银消费金融资产同比增幅最大,达到了667%。除盛银消费金融外,湖南长银五八消费金融、陕西长银消费金融、四川锦程消费金融、河北幸福消费金融也保持了较快增长,资产规模均翻了一番,同比增幅分别为239.14%、198.85%、122.25%和102.41%。而业内资产规模出现同比下滑的公司仅有5家,其中下降幅度最大的是苏宁消费金融,同比下滑了39.74%。
整体来看,成立较早的头部消费金融公司资产规模增幅有所放缓,而成立时间不足5年且处于上升期的中小型消费金融公司增长势头较为显著。
2020年,全行业面临的内外部环境更加复杂,受疫情影响,预计消费金融公司线上化转型将提速。招联消费金融在其年报中也表示,未来公司将继续探索互联网消费金融发展模式,通过小额消费信贷服务促进消费升级,持续打造公司核心竞争力,实现价值的稳健增长。
3家公司净利润突破10亿元
2019年,消费金融公司继续展现了良好的盈利能力,在明确披露出净利润指标的19家公司中,均未出现亏损情况。而资产规模领先的消费金融公司在盈利方面也更胜一筹,资产规模排名前五的捷信消费金融、招联消费金融、马上消费金融、兴业消费金融和中银消费金融的净利润分别为11.40亿元、14.66亿元、8.53亿元、10.31亿元和6.59亿元,处于“第一梯队”。
一直以来,消费金融公司的盈利分化非常明显。尚诚消费金融、晋商消费金融、河北幸福消费金融、北银消费金融、金美信消费金融、苏宁消费金融2019年全年的净利润则均未超过1亿元。
从净利润的变动情况看,成立于2017年1月的湖南长银五八消费金融同比增长幅度最大,达到了1809.09%,其净利润由2018年的0.11亿元增至2.10亿元。河北幸福消费金融实现了扭亏为盈,净利润由2018年亏损0.13亿元转为2019年实现盈利0.5亿元。
除上述两家在净利润指标具有代表性的公司外,长银消费金融、杭银消费金融、尚诚消费金融、锦程消费金融、哈银消费金融、兴业消费金融净利润均实现了成倍增长,同比增幅分别为836.84%、475%、205%、118.42%、114%和101.37%。值得关注的是,苏宁消费金融在资产规模出现大幅下降的同时,净利润也出现了较大幅度的下滑,由2018年的0.45亿元降至0.1亿元,同比下滑了77.78%。
造成消费金融公司经营水平明显分化的原因是多方面的。由于各家公司自身及股东的资源禀赋不同,对行业发展趋势的判断不同,因此,部分公司选择由注重规模向注重质量转变,部分公司依然坚持规模优先,部分公司以线上获客为主要发展途径,部分公司则以发展线下业务为主。
不过,综合年报数据来看,行业的总体业绩增长喜人。消费金融公司在促进消费升级、服务实体经济、践行普惠金融等方面的积极作用也逐渐显现。
收6张罚单仍需强化合规
在严监管的大环境下,华融消费金融、晋商消费金融、盛银消费金融、中原消费金融4家公司因违规问题在2019年共收到6张罚单,合计处罚金额达177万元。而在2018年,也有3家消费金融公司收到5张罚单,合计被罚金额为382.68万元。
从披露的处罚信息来看,违规问题主要表现在征信使用违规、未经同意查询个人信息、消费贷款用途不合规、违反审慎经营原则等。
在未来较长时间内,严监管都将是消费金融行业发展的一大核心。严格来说,出现不合规问题,在一定程度上也意味着消费金融公司对于监管政策贯彻不够充分,合规经营意识不足,长此以往不利于行业健康发展,需要全行业加以重视。面对强监管与风险压力,未来消费金融公司应该如何在确保合规运营的前提下,选择适合自身的发展路径值得进一步思考。